AFPK (재무설계사) 개념 정리

개요

이 단원에서는 재무설계가 무엇이고 왜 필요한지, 그리고 재무설계사에게 어떤 역량이 필요한지를 배웁니다. 재무설계는 고객의 인생목표를 확인하고 재무정보를 분석해 실행 계획을 세운 뒤 계속 관리해 주는 일입니다.

평균수명이 늘고 금융상품과 세금 제도가 복잡해지면서 혼자 판단하기 어려운 일이 많아졌습니다. 그래서 재무설계사는 특정 상품을 파는 사람이 아니라 고객의 재무 전반을 돌보는 '재무주치의' 역할을 합니다. 재무설계사에게는 전문지식, 상담 능력, 그리고 고객 이익을 앞세우는 윤리성이 함께 필요합니다.

개요

이 단원에서는 재무설계사가 실제로 하는 기본 업무를 배웁니다. 고객의 재무목표를 구체적인 숫자와 기한으로 바꾸고, 재무상태표와 월간 현금흐름표를 만든 뒤, 재무비율로 고객의 재무 건강을 진단합니다.

재무상태표(자산부채상태표)는 특정 시점의 자산·부채·순자산을 보여 주는 표로, 자산에서 부채를 빼면 순자산입니다. 현금흐름표는 한 달 같은 일정 기간의 수입과 지출을 정리한 표입니다. 예금으로 생활비를 쓰면 자산이 줄고 부채는 그대로이므로 순자산도 같은 금액만큼 줄어듭니다.

재무비율은 두 표의 숫자를 나누어 고객 상태를 평가하는 도구입니다. 대표적으로 비상예비자금이 생활비 몇 달치인지 보는 비율, 소득 가운데 빚 갚는 데 쓰는 비율, 총자산 가운데 부채 비율 등이 있습니다. 시험에서는 정의뿐 아니라 고객 자료로 직접 계산하는 문제가 나옵니다.

개요

이 단원은 화폐의 시간가치와 재무설계 6단계 프로세스를 다룹니다. 두 주제 모두 출제 비중이 높아 깊이 공부해야 합니다.

화폐의 시간가치는 오늘의 1만 원이 1년 뒤의 1만 원보다 가치가 크다는 생각입니다. 지금 돈을 미래 시점으로 키운 값이 미래가치, 미래 돈을 오늘 기준으로 할인한 값이 현재가치입니다. 수익률이 높고 기간이 길수록 미래가치는 커지고 현재가치는 작아집니다.

재무설계 프로세스는 고객과의 관계정립, 고객 관련 정보의 수집, 재무상태 분석 및 평가, 재무설계 제안서의 작성 및 제시, 제안서의 실행, 고객 상황의 모니터링 순서의 6단계입니다. 시험에는 어떤 업무가 몇 단계에 속하는지 연결하는 문제가 자주 나옵니다.

개요

이 단원에서는 소비자신용의 뜻과 종류, 개인 신용관리, 대출을 받을 때 따져 볼 점, 그리고 빚을 감당하기 어려울 때 이용하는 채무자 구제제도를 배웁니다. 대출 규제 비율과 채무조정 제도를 구별하는 것이 핵심입니다.

소비자신용은 미래 소득을 앞당겨 쓰는 것으로, 현재의 구매력을 늘리고 물가가 오를 때 미리 사 둘 수 있게 해 주지만 이자 부담과 과소비 위험이 있습니다. 주택담보대출에서는 집값 대비 대출 한도를 보는 LTV, 소득 대비 상환 부담을 보는 DTI와 DSR을 구별해야 합니다. DSR은 모든 대출의 원리금 상환액을 연소득으로 나눈 비율로, 총대출이 1억 원을 넘는 차주는 은행권 40%를 넘지 않게 관리합니다.

빚을 갚기 어려우면 신용회복위원회의 채무조정이나 법원의 개인회생·파산을 이용할 수 있습니다. 채무조정은 연체 기간에 따라 신속채무조정, 사전채무조정, 개인채무조정으로 나뉘고, 개인회생은 일정한 소득이 있는 사람이 원칙적으로 3년 동안 갚고 남은 빚을 면책받는 제도입니다.

개요

이 단원에서는 사람이 돈 문제에서 늘 합리적으로 행동하지 않는 이유를 설명하는 행동재무학을 배웁니다. 재무설계사는 고객의 심리적 편향을 알아야 잘못된 결정을 막을 수 있습니다.

전망이론에 따르면 사람은 같은 크기라도 이익보다 손실을 더 크게 느끼는데, 이를 손실회피라고 합니다. 그래서 오른 주식은 빨리 팔고 내린 주식은 오래 붙드는 처분효과가 생깁니다. 돈을 출처나 용도별로 따로 계산하는 심적회계, 처음 본 숫자에 판단이 끌려가는 앵커링, 자기 능력을 과대평가하는 과신도 대표적인 편향입니다.

개요

이 단원은 고객과 신뢰를 쌓고 필요한 정보를 얻기 위한 의사소통 기법을 다룹니다. 재무설계 상담은 숫자보다 고객의 생각과 가치관을 이해하는 데서 시작합니다.

말보다 표정·자세·목소리 같은 비언어적 요소가 신뢰에 큰 영향을 줍니다. 상담에서는 고객 말에 집중하고 내용을 되짚어 확인하는 적극적 경청, 고객이 자유롭게 답하게 하는 개방형 질문, 사실을 확인하는 폐쇄형 질문을 상황에 맞게 섞어 씁니다.

개요

이 단원은 금융소비자보호법의 주요 내용을 다룹니다. 금융상품을 팔 때 지켜야 할 6대 판매원칙과, 소비자가 행사할 수 있는 청약철회권·위법계약해지권, 분쟁조정 제도가 핵심입니다.

6대 판매원칙은 적합성 원칙, 적정성 원칙, 설명의무, 불공정영업행위 금지, 부당권유행위 금지, 허위·과장 광고 금지입니다. 소비자는 상품 유형에 따라 정해진 기간 안에 청약을 철회할 수 있습니다. 보장성 상품은 보험증권을 받은 날부터 15일과 청약일부터 30일 중 먼저 오는 날까지, 투자성 상품은 7일, 대출성 상품은 14일 이내입니다.

판매원칙을 어긴 계약은 계약일부터 5년 이내이면서 위법 사실을 안 날부터 1년 이내에 해지를 요구할 수 있습니다. 분쟁이 생기면 금융감독원 금융분쟁조정위원회에 조정을 신청할 수 있습니다.

개요

이 단원은 재무설계사가 지켜야 할 직업윤리를 다룹니다. 고객에 대한 다섯 가지 의무, 협회 윤리규정의 윤리원칙, 그리고 변호사·세무사 같은 다른 전문직 업무를 침범하지 않도록 주의할 점을 배웁니다.

재무설계사는 고객에게 충실의무, 고지의무, 진단의무, 자문의무, 갱신유지의무를 집니다. 협회 학습가이드는 윤리원칙으로 고객우선, 성실성, 객관성, 공정성, 전문가 정신, 능력개발, 비밀유지, 근면성의 여덟 가지를 제시합니다. 이해상충이 있으면 고객에게 알리고 고객 이익을 먼저 둡니다.

재무설계사가 다른 법률의 자격 없이 개별 법률 사건을 대리하거나, 세무 대리를 하거나, 대가를 받고 부동산 중개를 하면 위법이 될 수 있습니다. 이런 일은 해당 전문가와 협업해야 합니다.

개요

이 단원은 은퇴 환경이 어떻게 바뀌었는지와 은퇴설계가 왜 필요한지를 개괄합니다. 수치 암기보다 큰 흐름을 이해하는 것이 중요합니다.

평균수명이 늘어 은퇴 후 기간이 길어졌고, 자녀에게 기대는 전통적 부양 방식은 약해졌습니다. 그래서 은퇴 전에 스스로 은퇴소득을 준비해야 합니다. 은퇴 후 생활은 돈뿐 아니라 건강, 여가, 가족·사회 관계까지 함께 설계해야 하며, 재무설계사는 은퇴 목표를 정하고 준비 상태를 점검하도록 돕습니다.

개요

이 단원은 은퇴소득을 어디서 마련하는지와 은퇴 후 필요한 생활비를 어떻게 정하는지를 다룹니다. 고객 사례를 분석하는 해석형 문제가 나올 수 있습니다.

우리나라 노후소득보장은 여러 층으로 이루어집니다. 국민연금 같은 공적연금이 기본 생활을, 퇴직연금이 표준적인 생활을, 개인연금이 여유 있는 생활을 맡는다는 3층 구조가 대표적이며, 기초연금과 주택연금 등을 더해 다층으로 보기도 합니다.

목표 은퇴소득은 은퇴 전 소득의 일정 비율로 잡는 소득대체율 방식이나, 은퇴 후 예상 지출을 하나씩 더하는 방식으로 정합니다. 은퇴소득원은 연금, 근로소득, 금융·부동산 자산 소득 등으로 나누어 확보합니다.

개요

이 단원은 은퇴설계를 실제로 실행하는 절차를 다룹니다. 필요한 정보를 모으고, 은퇴 시점에 필요한 총은퇴일시금을 계산한 뒤, 부족한 금액을 마련하기 위한 저축액과 자산배분을 정합니다.

총은퇴일시금은 은퇴 기간 동안 필요한 부족 소득을 은퇴 시점의 일시금으로 환산한 금액입니다. 여기에서 이미 준비된 은퇴자산의 은퇴 시점 가치를 빼면 추가로 마련할 금액이 나오고, 이를 은퇴까지 남은 기간 동안 매년 얼마씩 저축할지로 바꿉니다. 계산은 물가상승률을 반영한 실질 수익률로 하며, 은퇴자산은 세금을 뺀 세후 금액으로 평가합니다.

개요

이 단원은 은퇴설계에서 가장 비중이 큰 공적연금을 다룹니다. 국민연금의 가입자 종류, 보험료, 급여 종류와 수급 요건, 크레딧 제도, 공적연금 연계, 직역연금과 기초연금까지 구체적인 수치를 정확히 알아야 합니다.

국민연금은 18세 이상 60세 미만이 가입하며 사업장가입자, 지역가입자, 임의가입자, 임의계속가입자로 나뉩니다. 소득이 없는 가입자 배우자도 신청하면 임의가입자가 될 수 있습니다. 2026년 보험료율은 9.5%로, 사업장가입자는 근로자와 사용자가 4.75%씩 냅니다. 보험료율은 해마다 0.5%포인트씩 올라 13%까지 오르고, 2026년부터 가입한 기간의 소득대체율은 43%입니다.

노령연금은 가입기간 10년 이상이면 받을 수 있고, 1969년생부터는 65세에 받기 시작합니다. 최대 5년 일찍 받으면 1년에 6%씩 깎이고, 최대 5년 늦추면 1년에 7.2%씩 늘어납니다. 가입기간이 10년이 안 되면 반환일시금을 받습니다. 기초연금은 65세 이상 소득 하위 70% 수준 노인에게 주며, 2026년 단독가구 기준연금액은 월 349,700원입니다.

개요

이 단원은 퇴직급여제도와 퇴직연금을 다룹니다. 확정급여형(DB형), 확정기여형(DC형), 개인형퇴직연금(IRP)의 구조와 차이를 비교하는 문제가 중심입니다.

회사는 계속 근로기간이 1년 이상이고 4주 평균 주 15시간 이상 일한 근로자에게 퇴직급여를 줘야 하며, 퇴직금은 계속근로 1년마다 30일분 이상의 평균임금입니다. DB형은 받을 퇴직급여가 미리 정해져 있고 운용 책임이 회사에 있습니다. DC형은 회사가 내는 부담금이 연간 임금총액의 12분의 1 이상으로 미리 정해지고, 근로자가 운용해 그 결과에 따라 퇴직급여가 달라집니다.

IRP는 퇴직급여를 옮겨 받거나 개인이 추가로 저축하는 계좌입니다. DC형과 IRP에는 근로자가 운용 지시를 하지 않을 때 미리 정한 방법으로 운용하는 사전지정운용제도(디폴트옵션)가 있습니다. 중도인출은 무주택자의 주택 구입처럼 법에서 정한 사유가 있을 때만 DC형과 IRP에서 가능하고, DB형은 중도인출이 안 됩니다.

개요

이 단원은 개인이 스스로 준비하는 개인연금을 다룹니다. 세액공제를 받는 세제적격 연금(연금저축계좌)과, 세액공제는 없지만 요건을 갖추면 보험차익이 비과세되는 세제비적격 연금(연금보험)을 비교하는 것이 핵심입니다.

연금저축계좌는 신탁, 펀드, 보험 형태가 있습니다. 연금저축보험은 원금이 보장되고 예금자보호가 되며 정해진 금액을 정기적으로 냅니다. 연금저축펀드는 원금 보장과 예금자보호가 없고 자유롭게 낼 수 있습니다. 연금저축신탁은 원금 보장과 예금자보호가 되고 자유납입이지만, 2018년부터 새로 가입할 수 없습니다.

연금저축 납입액은 연 600만 원, IRP와 합쳐 900만 원까지 세액공제 대상입니다. 공제율은 총급여 5,500만 원 이하(종합소득금액 4,500만 원 이하)이면 16.5%, 그보다 많으면 13.2%(모두 지방소득세 포함)입니다. 연금은 55세 이상, 가입 5년 이상이면 연금으로 받을 수 있습니다.

개요

이 단원은 은퇴한 뒤 모아 둔 자산을 어떻게 관리하고 꺼내 쓸지를 다룹니다. 개념 이해 중심으로 공부하면 됩니다.

은퇴 후에는 자산을 늘리는 것보다 오래 쓰는 것이 중요합니다. 해마다 자산의 몇 %를 꺼내 쓸지 정하는 인출률이 너무 높으면 자산이 일찍 바닥납니다. 집은 있지만 현금이 부족하면 주택연금으로 집을 담보로 평생 연금을 받을 수 있는데, 부부 중 한 명이 55세 이상이고 부부 합산 공시가격 12억 원 이하 주택에 본인이나 배우자가 실제로 살고 있으면 가입할 수 있습니다.

개요

이 단원은 부동산이 무엇이고 어떤 특성이 있는지, 그리고 부동산설계가 어떤 과정으로 이루어지는지를 다룹니다. 부동산의 분류와 용어, 부동산 공부에 관한 내용은 정확히 외워야 합니다.

토지는 움직일 수 없고(부동성), 없어지지 않으며(영속성), 양을 늘릴 수 없고(부증성), 똑같은 땅이 없다(개별성)는 자연적 특성이 있습니다. 이 특성 때문에 부동산 시장은 지역마다 나뉘고 정보가 고르게 퍼지지 않습니다. 부동산설계는 고객의 목표와 재무 상황에 맞춰 부동산의 취득·보유·처분을 계획하는 일입니다.

개요

이 단원은 부동산의 수요와 공급, 가격 규제의 효과, 정부의 시장 개입, 그리고 부동산 경기변동을 다룹니다. 경제 환경을 주고 가격 변화를 판단하는 해석형 문제가 나옵니다.

수요가 그대로일 때 공급이 줄거나, 공급이 그대로일 때 수요가 늘면 균형가격이 오릅니다. 정부가 시장가격보다 낮게 가격 상한을 정하면 초과수요가 생기고 공급 감소와 품질 저하 같은 부작용이 나타날 수 있습니다. 부동산 경기는 회복, 상향, 후퇴, 하향 국면을 거치며 순환하고, 이와 별도로 안정시장이 있습니다.

개요

이 단원은 부동산설계에서 가장 비중이 큽니다. 물권의 종류와 등기, 등기사항전부증명서 읽는 법, 그리고 주택과 상가건물 임대차보호법의 대항력·우선변제권을 다룹니다.

물권은 점유권, 소유권, 남의 땅이나 건물을 쓰는 용익물권(지상권·지역권·전세권), 빚을 담보하는 담보물권(유치권·질권·저당권)으로 나뉩니다. 등기사항전부증명서는 표제부, 소유권에 관한 사항을 적는 갑구, 소유권 외의 권리를 적는 을구로 이루어집니다. 같은 구 안의 권리 순위는 순위번호로, 갑구와 을구 사이의 순위는 접수번호로 정합니다.

주택 임차인은 집을 넘겨받고 전입신고를 하면 다음 날 0시부터 대항력이 생기고, 여기에 확정일자를 받으면 우선변제권이 생깁니다. 보증금이 일정 금액 이하인 소액임차인은 최우선변제를 받는데, 서울은 보증금 1억 6,500만 원 이하일 때 5,500만 원까지입니다. 상가건물 임차인은 건물을 넘겨받고 사업자등록을 신청하면 대항력이 생기며, 계약갱신요구권은 최초 계약을 포함해 10년까지 행사할 수 있습니다.

개요

이 단원은 부동산을 사고파는 실제 거래를 다룹니다. 매매계약과 계약금에 의한 해제, 공인중개사를 통한 중개, 주택청약, 그리고 경매·공매 절차를 배웁니다.

매매계약에서 계약금을 주고받았다면, 상대방이 계약 이행에 착수하기 전까지 매수인은 계약금을 포기하고, 매도인은 계약금의 두 배를 돌려주고 계약을 해제할 수 있습니다. 계약 전에는 등기사항전부증명서, 토지이용계획확인서, 건축물대장 같은 공부를 확인해야 합니다.

경매는 담보권을 실행하는 임의경매와, 판결 같은 집행권원에 따라 진행하는 강제경매로 나뉩니다. 매수인은 매각대금을 다 내면 등기를 하지 않아도 소유권을 취득합니다. 공매는 한국자산관리공사가 세금 체납 재산 등을 처분하는 절차입니다.

개요

이 단원은 땅을 어떻게 쓸 수 있는지 정하는 부동산 공법을 다룹니다. 국토계획법의 용도지역·용도지구·용도구역, 건폐율과 용적률, 건축 허가와 신고, 재개발·재건축 절차가 핵심입니다.

용도지역은 도시지역, 관리지역, 농림지역, 자연환경보전지역으로 나뉘고, 도시지역은 다시 주거·상업·공업·녹지지역으로 나뉩니다. 건폐율은 대지면적 대비 건축면적, 용적률은 대지면적 대비 지상층 연면적의 비율로, 용도지역마다 상한이 다릅니다.

재개발은 정비기반시설이 열악한 지역을, 재건축은 정비기반시설은 양호하지만 노후한 공동주택을 정비하는 사업입니다. 사업은 정비구역 지정, 조합설립인가, 사업시행인가, 관리처분계획인가, 착공, 준공 순서로 진행됩니다.

개요

이 단원은 부동산 투자 대상의 종류와 특징, 수익률 계산, 레버리지 효과, 그리고 리츠·부동산펀드 같은 간접투자를 개념 중심으로 다룹니다. 계산 원리와 용어 뜻을 이해하는 데 집중하면 됩니다.

부동산의 가치는 1년 순영업소득(NOI)을 환원율(자본환원율)로 나누어 추정할 수 있습니다. 빌린 돈을 함께 쓰면 부동산 수익률이 대출 금리보다 높을 때 자기자본 수익률이 커지는데, 이를 레버리지 효과라고 합니다. 직접 사기 어려운 큰 부동산은 리츠나 부동산펀드로 간접투자할 수 있습니다.

개요

이 단원은 상속의 뜻과 상속설계가 왜 필요한지를 개념 중심으로 다룹니다. 출제 비중은 작지만 상속설계 전체의 흐름을 잡는 단원입니다.

상속은 사람이 사망했을 때 그 사람의 재산상 권리와 의무가 상속인에게 넘어가는 것입니다. 상속설계는 살아 있는 동안 재산을 누구에게 어떻게 넘길지 계획해, 가족 간 분쟁을 줄이고 세금을 줄이며 남은 가족의 생활을 지키도록 돕는 일입니다. 상속에는 빚도 함께 넘어가므로 재산과 채무를 모두 파악해야 합니다.

개요

이 단원은 민법상 상속의 법률관계를 다룹니다. 상속 순위와 법정상속분, 대습상속, 상속의 승인과 포기, 상속재산 분할이 핵심이며 계산 문제와 사례 문제가 자주 나옵니다.

상속 순위는 1순위 직계비속, 2순위 직계존속, 3순위 형제자매, 4순위 4촌 이내 방계혈족입니다. 배우자는 1순위나 2순위 상속인과 함께 상속하고, 그들이 없으면 단독으로 상속합니다. 배우자의 상속분은 함께 상속하는 직계비속·직계존속 상속분의 5할을 더합니다. 상속인이 될 직계비속이나 형제자매가 상속개시 전에 사망하거나 결격 등으로 상속인이 되지 못하면 그 직계비속이 대신 상속하는데, 이를 대습상속이라고 합니다. 배우자는 피대습자가 상속개시 전에 사망한 경우에만 함께 대습상속합니다.

상속인은 상속개시가 있음을 안 날부터 3개월 안에 단순승인, 한정승인, 포기 중 하나를 고를 수 있습니다. 한정승인은 받은 재산 한도 안에서만 빚을 갚는 것이고, 포기는 처음부터 상속인이 아니었던 것이 됩니다. 또 부양의무를 중대하게 저버리는 등 법이 정한 사유가 있는 상속인에 대해서는 가정법원이 상속권 상실을 선고할 수 있습니다.

개요

이 단원은 유언의 방식과 효력, 유증, 그리고 유언으로도 빼앗을 수 없는 유류분을 다룹니다. 유언장을 주고 효력을 판단하는 문제와 유류분 계산 문제가 자주 나옵니다.

민법이 정한 유언 방식은 자필증서, 녹음, 공정증서, 비밀증서, 구수증서의 다섯 가지뿐이며, 방식을 지키지 않은 유언은 무효입니다. 17세 이상이면 유언할 수 있고, 유언자는 언제든 유언을 철회할 수 있습니다. 앞뒤 유언이 서로 맞지 않으면 그 부분은 뒤의 유언이 우선합니다.

유류분은 상속인에게 법으로 보장된 최소한의 몫입니다. 직계비속과 배우자는 법정상속분의 2분의 1, 직계존속은 3분의 1이며, 형제자매는 유류분권이 없습니다. 유류분반환청구권은 침해 사실을 안 날부터 1년, 상속이 개시된 때부터 10년이 지나면 소멸합니다.

개요

이 단원은 상속세와 증여세의 과세 구조, 공제, 세율, 신고·납부를 다룹니다. 상속설계에서 가장 비중이 크고 계산 문제가 많이 나옵니다.

현재 상속세는 돌아가신 분의 전체 재산을 기준으로 과세하는 유산세 방식이고, 증여세는 받은 사람이 내는 방식입니다. 세율은 둘 다 과세표준 1억 원 이하 10%부터 30억 원 초과 50%까지 5단계 누진세율입니다. 상속세는 상속개시일이 속하는 달의 말일부터 6개월, 증여세는 증여일이 속하는 달의 말일부터 3개월 안에 신고하며, 기한 안에 신고하면 신고세액공제 3%를 받습니다.

상속공제는 기초공제 2억 원과 인적공제를 합친 금액과 일괄공제 5억 원 가운데 큰 금액을 고르고, 배우자가 있으면 배우자공제를 최소 5억 원에서 최대 30억 원까지 더합니다. 증여재산공제는 10년 동안 받은 금액을 합쳐 배우자 6억 원, 직계존속에게서 5천만 원(미성년자 2천만 원), 기타친족 1천만 원입니다. 재산은 시가로 평가하는 것이 원칙입니다.

개요

이 단원은 상속세와 증여세를 줄이는 주요 전략을 다룹니다. 사례 계산 문제가 나올 수 있으므로 앞 단원의 공제와 합산 규정을 함께 떠올리며 공부합니다.

증여재산공제는 10년마다 다시 쓸 수 있으므로 일찍, 나누어 증여하면 세금이 줄어듭니다. 앞으로 값이 오를 자산을 미리 증여하면 오른 가치에 대한 세금을 원칙적으로 피할 수 있습니다. 또 상속세를 낼 현금이 부족하지 않도록 종신보험 등으로 납부 재원을 미리 마련하는 것도 중요한 전략입니다.

개요

이 단원은 위험의 종류와 위험관리 방법, 보험의 원리, 그리고 보험계약의 성립과 고지의무 같은 보험계약법을 다룹니다. 보험설계에서 비중이 크고 개념 비교와 순서형 문제가 나옵니다.

위험은 손실만 생기는 순수위험과 이익도 손실도 생길 수 있는 투기위험으로 나뉘며, 보험은 순수위험을 다룹니다. 위험관리 방법은 위험회피, 손실통제, 위험보유, 위험전가로 나누고, 발생 빈도는 낮지만 손실이 큰 위험은 보험으로 전가하는 것이 알맞습니다. 보험은 같은 위험을 가진 많은 사람이 모이면 손실을 예측할 수 있다는 대수의 법칙과, 전체 보험료와 전체 보험금이 같아야 한다는 수지상등의 원칙에 기초합니다.

보험계약은 청약과 승낙으로 성립하며, 보험회사가 보험료를 받고 30일 안에 승낙 여부를 알리지 않으면 승낙한 것으로 봅니다. 계약자가 고의나 중대한 과실로 중요한 사항을 알리지 않거나 사실과 다르게 알리면 보험회사는 그 사실을 안 날부터 1개월, 계약을 맺은 날부터 3년 안에 계약을 해지할 수 있습니다.

개요

이 단원은 사회보장제도의 구조와 국민건강보험, 노인장기요양보험, 고용보험, 산업재해보상보험을 다룹니다. 개념 이해 중심으로 공부합니다.

사회보장은 사회보험, 공공부조, 사회서비스로 이루어집니다. 사회보험은 국민연금, 건강보험, 고용보험, 산재보험, 노인장기요양보험이고, 공공부조의 대표는 국민기초생활보장입니다. 2026년 건강보험료율은 7.19%로 직장가입자는 근로자와 사용자가 절반씩 내고, 장기요양보험료는 건강보험료의 13.14%입니다.

노인장기요양보험은 65세 이상이거나 65세 미만이라도 치매 같은 노인성 질병이 있는 사람이 대상입니다. 고용보험의 실업급여 보험료는 근로자와 사업주가 0.9%씩 내고, 근로자의 산재보험료는 사업주가 전액 냅니다.

개요

이 단원은 보험설계에서 비중이 가장 큰 생명보험을 다룹니다. 정기·종신·양로보험 같은 상품의 특징, 변액·유니버셜보험, 보험료 구성, 계약 유지 제도, 약관의 주요 내용을 정확히 알아야 합니다.

정기보험은 정해진 기간에만 사망을 보장해 보험료가 싸고, 종신보험은 평생 사망을 보장합니다. 양로보험은 기간 안에 사망하면 사망보험금을, 만기까지 살면 만기보험금을 줍니다. 변액보험은 보험료 일부를 펀드로 운용해 투자 위험을 계약자가 지고, 유니버셜보험은 보험료 납입과 적립금 인출이 비교적 자유롭습니다.

보험료는 예정위험률, 예정이율, 예정사업비율의 세 가지 예정률로 계산하며, 예정이율이 높을수록 보험료는 낮아집니다. 보험료가 부담되면 감액완납, 연장정기보험, 보험계약대출 같은 제도로 계약을 유지할 수 있고, 해지된 계약은 해지환급금을 받지 않았다면 3년 안에 부활을 청구할 수 있습니다.

개요

이 단원은 생명보험과 손해보험의 성격을 함께 가진 제3보험을 다룹니다. 상해보험, 질병보험, 실손의료보험, 소득보상보험, 장기간병보험의 특징과 고객에게 맞는 상품 고르기가 핵심입니다.

제3보험은 생명보험회사와 손해보험회사가 모두 팔 수 있습니다. 상해보험은 급격하고 우연한 외래의 사고로 몸을 다친 경우를 보장하고, 질병보험은 질병으로 인한 진단·수술·입원 등을 보장합니다. 실손의료보험은 실제 낸 의료비를 보상하므로 여러 개 가입해도 실제 비용을 넘어 받을 수 없습니다.

개요

이 단원은 손해보험의 특징과 화재보험, 배상책임보험, 장기손해보험, 자동차보험을 다룹니다. 고객 사례에 보상 원칙을 적용하는 문제가 나옵니다.

손해보험은 실제 손해만큼 보상하는 실손보상이 원칙입니다. 보험에 든 금액이 재산 가치보다 적은 일부보험이면 비례보상을 하는데, 주택 화재보험은 보험가입금액이 보험가액의 80% 이상이면 손해액을 가입금액 한도 안에서 전부 보상합니다. 같은 위험을 여러 보험에 들어 보험금액 합계가 보험가액을 넘는 중복보험이면 각 보험회사가 나누어 보상합니다.

자동차보험에서 대인배상Ⅰ과 대물배상(2천만 원)은 법에 따라 반드시 가입해야 하는 의무보험입니다. 장기손해보험은 일반 손해보험과 달리 보험기간이 길고 적립보험료가 있어 만기환급금이 있을 수 있습니다.

개요

이 단원은 저축과 투자의 차이, 그리고 자본시장법에 따른 금융상품 분류를 개념 중심으로 다룹니다. 금융상품을 손실 위험의 크기로 나누는 기준을 이해하는 것이 핵심입니다.

저축은 원금을 지키며 이자를 받는 것이고, 투자는 원금 손실 위험을 지면서 더 높은 수익을 기대하는 것입니다. 자본시장법은 원금 손실 가능성이 있는 금융상품을 금융투자상품이라 하고, 이를 원금까지만 잃을 수 있는 증권과 원금을 넘어 잃을 수 있는 파생상품으로 나눕니다.

개요

이 단원은 국민소득, 물가와 금리, 통화정책과 재정정책, 경기순환과 경기지표를 다룹니다. 경제 상황을 주고 판단하는 문제와 계산 문제가 나옵니다.

GDP는 일정 기간 한 나라 안에서 새로 생산된 최종 재화와 서비스의 시장가치 합계입니다. 국민소득은 생산, 분배, 지출 어느 쪽에서 재도 같다는 3면 등가의 원칙이 있습니다. 명목금리는 대략 실질금리에 기대인플레이션을 더한 값입니다.

중앙은행은 기준금리, 공개시장운영, 지급준비율로 통화량을 조절하고, 정부는 세금과 정부지출로 재정정책을 폅니다. 경기종합지수는 경기를 앞서 보여 주는 선행지수, 현재를 보여 주는 동행지수, 뒤따라 움직이는 후행지수로 나뉩니다.

개요

이 단원은 투자설계의 핵심인 현대포트폴리오 이론을 다룹니다. 수익률과 위험의 측정, 분산투자 효과, 효율적 투자선, 그리고 CAPM과 베타를 공식과 함께 정확히 알아야 합니다.

투자 위험은 수익률의 표준편차로 잽니다. 상관계수가 1보다 작은 자산들을 섞으면 포트폴리오 위험이 개별 위험의 가중평균보다 작아지는데, 이것이 분산투자 효과입니다. 분산투자로 없앨 수 있는 위험을 비체계적 위험, 없앨 수 없는 시장 전체의 위험을 체계적 위험이라고 합니다.

CAPM은 체계적 위험인 베타만큼 보상을 받는다는 이론으로, 기대수익률은 무위험수익률에 베타와 시장위험프리미엄을 곱한 값을 더해 구합니다. 투자 성과는 위험 한 단위당 초과수익으로 평가하며, 샤프지수는 표준편차를, 트레이너지수는 베타를 위험으로 씁니다.

개요

이 단원은 주식과 채권 투자를 다룹니다. 주식은 종류와 가치평가 모형, 채권은 가격과 수익률의 관계, 듀레이션, 신종채권이 핵심이며 계산 문제가 많이 나옵니다.

주식의 상대가치는 주가를 주당순이익으로 나눈 PER, 주가를 주당순자산으로 나눈 PBR로 봅니다. 배당이 일정하게 성장한다고 보면 주가는 내년 배당을 요구수익률에서 성장률을 뺀 값으로 나누어 구합니다(정률성장 배당할인모형).

채권 가격과 시장금리는 반대로 움직입니다. 만기가 길고 표면이자율이 낮을수록 금리 변화에 가격이 크게 움직이며, 이 민감도를 듀레이션으로 잽니다. 전환사채는 주식으로 바꿀 권리, 신주인수권부사채는 새 주식을 살 권리, 교환사채는 발행회사가 가진 다른 주식으로 바꿀 권리가 붙은 채권입니다.

개요

이 단원은 펀드(집합투자기구)와 ETF, 그리고 자산유동화증권과 파생결합증권 같은 구조화상품을 다룹니다. 개념 이해와 함께 관련 규정을 알아야 합니다.

펀드는 여러 투자자의 돈을 모아 운용회사가 대신 투자하고 성과를 나눠 주는 상품입니다. 펀드를 돌려받는 환매는 신청 이후 정해진 시점의 기준가격으로 처리됩니다. ETF는 지수를 따라가도록 만든 펀드를 거래소에 상장해 주식처럼 실시간으로 사고팔 수 있게 한 상품입니다.

ELS는 주가지수 등의 움직임에 따라 수익이 정해지는 파생결합증권이고, 같은 구조라도 은행 예금인 ELD는 원금이 보장되고 예금자보호를 받습니다. 자산유동화증권(ABS)은 대출채권처럼 현금이 들어오는 자산을 묶어 발행한 증권입니다.

개요

이 단원은 자산배분 전략과 주식·채권 투자전략, 선물·옵션을 이용한 헤지, 투자자 성향에 맞춘 전략 수립을 다룹니다. 전략끼리 비교하는 문제와 선물·옵션 손익구조 문제가 나옵니다.

전략적 자산배분은 장기 목표에 맞춰 자산 비중을 정해 두는 것이고, 전술적 자산배분은 시장 상황에 따라 단기적으로 비중을 조정하는 것입니다. 시장을 이기려는 적극적 전략과, 지수를 따라가며 비용을 줄이는 소극적 전략이 있습니다. 채권에서는 만기를 고르게 나누는 사다리형, 단기와 장기에 몰아 두는 바벨형 전략이 대표적입니다.

콜옵션은 정해진 가격에 살 권리, 풋옵션은 팔 권리입니다. 콜옵션 매수자는 기초자산 가격이 오를수록 이익이 커지고 손실은 프리미엄으로 한정됩니다. 주식을 가진 투자자가 가격 하락에 대비하려면 주가지수선물을 팔거나 풋옵션을 삽니다.

개요

이 단원은 주식·채권이 아닌 대체자산 투자를 개념 중심으로 다룹니다. 부동산, 인프라, 원자재, 헤지펀드, 사모투자펀드(PEF) 등이 대표적입니다.

대체자산은 전통 자산과 상관관계가 낮아 포트폴리오의 분산효과를 높일 수 있습니다. 하지만 사고팔기 어려워 유동성이 낮고, 시장가격이 없어 가치 평가가 어려우며, 정보가 적고 비용이 높은 편입니다.

개요

이 단원은 세금의 분류, 세법의 기본원칙, 납세의무의 성립과 확정, 그리고 세금에 이의가 있을 때 쓰는 조세구제제도를 다룹니다. 이후 세금 단원을 공부하는 데 바탕이 되는 기본 개념입니다.

세금은 국가가 걷는 국세와 지방자치단체가 걷는 지방세, 납세자와 실제 부담자가 같은 직접세와 다른 간접세로 나뉩니다. 국세를 매길 때는 실질과세, 신의성실, 근거과세, 조세감면의 사후관리라는 네 가지 국세부과의 원칙을 따릅니다.

국가가 세금을 매길 수 있는 기간(부과제척기간)은 원칙 5년, 신고하지 않으면 7년, 부정행위가 있으면 10년입니다. 세무서 처분에 이의가 있으면 처분이 있음을 안 날부터 90일 안에 이의신청, 심사청구, 심판청구를 할 수 있습니다.

개요

이 단원은 세금설계에서 비중이 가장 큰 소득세를 다룹니다. 소득의 구분과 과세방법, 사업·근로·기타소득, 소득공제와 세액공제, 신고·납부까지 사례 계산 문제가 많이 나옵니다.

소득세는 이자, 배당, 사업, 근로, 연금, 기타소득의 여섯 가지를 합쳐 과세하는 종합과세가 원칙이고, 퇴직소득과 양도소득은 따로 계산하는 분류과세입니다. 종합소득 과세표준에는 6%부터 45%까지 8단계 누진세율이 적용되며, 지방소득세는 소득세의 10%가 따로 붙습니다.

종합소득세는 다음 해 5월 1일부터 5월 31일까지 신고·납부하며, 성실신고확인 대상 사업자는 6월 30일까지입니다. 주택 임대소득은 1주택 임대는 원칙적으로 비과세이지만 기준시가 12억 원을 넘는 주택은 과세되고, 연 2천만 원 이하의 주택 임대수입은 분리과세를 선택할 수 있습니다.

개요

이 단원은 법인세의 개념과 계산 구조를 개념 중심으로 다룹니다. 출제 비중은 작지만 개인사업자와 법인의 차이를 이해하는 데 필요합니다.

법인세는 법인이 사업연도 동안 번 소득에 매기는 세금입니다. 회계상 당기순이익에서 세법과 다른 부분을 더하고 빼는 세무조정을 거쳐 각 사업연도 소득을 구하고, 이월결손금 등을 빼 과세표준을 정합니다. 2026년 1월 1일 이후 시작하는 사업연도부터 법인세율은 구간마다 1%포인트씩 올라 10%, 20%, 22%, 25%의 4단계입니다.

개요

이 단원은 부가가치세의 과세 구조, 일반과세자와 간이과세자, 면세와 영세율, 세금계산서를 개념 중심으로 다룹니다. 면세와 영세율의 차이를 정확히 구별하는 것이 중요합니다.

부가가치세는 물건이나 서비스를 팔 때 받은 매출세액에서 살 때 낸 매입세액을 빼서 내는 간접세이며 세율은 10%입니다. 직전 연도 공급대가가 1억 400만 원에 못 미치는 개인사업자는 간이과세자가 될 수 있고, 간이과세자의 그해 공급대가가 4,800만 원 미만이면 납부의무가 면제됩니다.

미가공 식료품, 의료, 교육 같은 기초 생활 관련 재화·용역은 면세입니다. 면세사업자는 부가가치세를 내지 않지만 매입세액도 돌려받지 못하는 반면, 수출처럼 영세율(0%)이 적용되면 매입세액을 돌려받습니다.

개요

이 단원은 이자·배당 같은 금융소득의 과세를 다룹니다. 금융소득종합과세와 배당 이중과세를 조정하는 Gross-up이 핵심이며 계산 문제가 많이 나옵니다.

이자·배당소득은 받을 때 14%(지방소득세 포함 15.4%)를 원천징수합니다. 한 해 이자·배당소득 합계가 2천만 원 이하면 원칙적으로 원천징수로 끝나고, 2천만 원을 넘으면 넘는 부분을 다른 종합소득과 합쳐 기본세율로 과세합니다. 이때 법인세를 낸 이익에서 나온 배당에는 배당가산액(Gross-up)을 더하고 같은 금액만큼 배당세액공제를 해 이중과세를 조정합니다.

상장주식을 팔 때는 증권거래세를 내며, 2026년 코스피 시장은 농어촌특별세를 포함해 0.20%, 코스닥 시장은 0.20%입니다. 해외주식 양도차익은 연 250만 원을 공제한 뒤 22%(지방소득세 포함)로 과세합니다.

개요

이 단원은 부동산을 사서, 가지고 있다가, 팔 때까지 내는 세금을 한 흐름으로 다룹니다. 취득할 때 취득세, 보유할 때 재산세와 종합부동산세, 팔 때 양도소득세를 냅니다.

주택을 유상으로 사면 취득가액에 따라 1~3%의 취득세를 냅니다. 재산세와 종합부동산세는 모두 매년 6월 1일에 가진 사람에게 매기며, 종합부동산세는 주택 공시가격 합계가 9억 원(1세대 1주택자는 12억 원)을 넘는 부분에 과세합니다.

1세대가 국내에 1주택을 2년 이상 보유하고 팔면 양도소득세가 비과세되며, 조정대상지역에서 취득했다면 2년 이상 거주도 해야 합니다. 다만 양도가액 12억 원을 넘는 고가주택은 넘는 부분에 과세합니다. 3년 이상 보유한 토지·건물은 장기보유특별공제를 받습니다.

개요

이 단원은 퇴직소득세와 연금소득 과세를 다룹니다. 소득세 단원과 연계해 사례 계산 문제가 나옵니다.

퇴직소득은 다른 소득과 합치지 않고 따로 계산하며, 근속연수공제와 연분연승(환산급여) 방식으로 세 부담을 낮춥니다. 퇴직금을 IRP로 옮겨 연금으로 받으면 퇴직소득세를 연금 수령 10년째까지는 30%, 11년째부터는 40% 덜 냅니다.

공적연금은 다른 종합소득과 합쳐 과세합니다. 연금계좌에서 받는 사적연금은 연 1,500만 원 이하이면 나이에 따라 5.5%, 4.4%, 3.3%(지방소득세 포함)로 분리과세하고, 1,500만 원을 넘으면 종합과세와 16.5% 분리과세 중 고를 수 있습니다.